Come si costruisce un business plan bancabile

Da dove partiamo — gli input

Il documento nasce dai dati dell'imprenditore, raccolti in modo guidato. Regola di fondo: usiamo solo i dati forniti — non inventiamo numeri. Dove un dato manca, indichiamo la metodologia per calcolarlo e lo marchiamo come stima di settore.

• ▸Idea e raffinamento guidato: l'assistente Guido raccoglie i dettagli mancanti dell'idea prima di generare.
• ▸Dati del team: ruoli, background, competenze, cap table, ESOP e vesting.
• ▸Documenti aziendali (per le aziende già avviate): visura, statuto e bilanci, da cui estraiamo anagrafica societaria e numeri reali (Stato Patrimoniale, Conto Economico, EBITDA, PFN) per lo storico e la riclassificazione.

Le risorse e le fonti dati

Ai dati dell'imprenditore affianchiamo fonti esterne reali, citate nel documento:

• ▸Dati di mercato (ricerca web + scraping strutturato): dimensione del mercato, CAGR di settore, TAM/SAM/SOM.
• ▸Startup comparabili: concorrenti reali con posizionamento, funding o valutazione dove disponibili.
• ▸Trend di settore (news): contesto PEST — fattori tecnologici, sociali, normativi.
• ▸Benchmark di marketing digitale: CAC/CPL di settore per dimensionare il budget.
• ▸Dati bancari: criteri di rating Basel II/III — EBA 2021, tassi reali (BCE + spread) per il costo del debito, Fondo di Garanzia MCC, SACE e Confidi.

Il metodo — un business plan in 9 sezioni

Struttura professionale, presentabile a banche e investitori:

• ▸1. Executive Summary — chi siamo, missione, differenziatori, visione a 3-5 anni.
• ▸2. Team fondatore — competenze, cap table, piano assunzioni, ESOP/vesting.
• ▸3. Descrizione aziendale e prodotti/servizi — opportunità, visione, offerta.
• ▸4. Analisi di mercato — PEST, dimensione e CAGR, concorrenza, TAM/SAM/SOM, scalabilità.
• ▸5. Strategia di marketing — canali, funnel, budget con CAC/CPL reali.
• ▸6. Piano finanziario — il cuore quantitativo (dettaglio sotto).
• ▸7–9. Richiesta di investimento, valutazione e rischi — fabbisogno e utilizzo fondi, VAN/TIR, valutazione pre/post-money, analisi dei rischi e roadmap.

La modellazione finanziaria

Il piano finanziario è costruito su ipotesi esplicite e proiezioni coerenti a 5 anni:

• ▸Assumptions dichiarate: prezzo medio, conversione, CAC, costi fissi, stagionalità, crescita annua.
• ▸CAPEX e capitale circolante; ammortamenti per vita utile del bene.
• ▸Conto economico a 5 anni su 3 scenari (pessimistico / realistico / ottimistico): ricavi, margine lordo, EBITDA, EBIT, risultato netto (imposte ~24% IRES).
• ▸Cash flow trimestrale/annuale e stato patrimoniale previsionale.
• ▸Break-even, runway, e per le aziende avviate VAN e TIR del piano.
• ▸Sostenibilità del debito — DSCR (flusso di cassa operativo ÷ servizio del debito) per scenario, con soglia bancaria ≥ 1,2; stima della classe di rating (A/B/C) per DSCR e leverage.

Standard e principi

• ▸Solo numeri reali: nessun dato inventato; le stime di settore sono marcate come tali.
• ▸Standard bancari Basel II/III — EBA 2021 per rating e requisiti documentali.
• ▸Principi contabili coerenti (riclassificazioni, ammortamenti, IRES) per la leggibilità da parte di banca e commercialista.
• ▸Tracciabilità: le cifre di mercato e i tassi citano la fonte.

Le tre versioni del business plan

• ▸Standard (startup / nuova impresa): previsionale completo a 5 anni sui 9 capitoli.
• ▸Bancabile «azienda avviata»: riclassificazione dello storico da bilanci/visura, piano prospettico, indici e DSCR a 3 scenari per la richiesta di finanziamento.
• ▸Invitalia (classe C): previsionale 3/5 anni in ottica Smart&Start, stato patrimoniale, DSCR, indici, rating MCC e allegati.

Motore, revisione e output

• ▸Motore AI con modelli allo stato dell'arte e ridondanza multi-provider (fallback automatico) per affidabilità.
• ▸Generazione strutturata per sezioni, con tabelle finanziarie formattate.
• ▸Revisione prima della consegna e export in PDF e Word.